交易方	賣股時點	所得類別	稅費說明
借券人	除權息前賣出	證券交易所得	免課所得稅，免繳補充保費
借券人	除權息後賣出	股利所得	合併課稅：股利所得享8.5%抵減稅率，上限8萬分離課稅：股利所得採單一稅率28%

	全部約定 (All-in自動借)	逐筆約定
設定次數	設定1次，適用現有與之後買進的庫存	每檔股票都須設定，適用現有的庫存
委託張數	委託1筆，適用所有庫存	委託多筆，每檔標的都須設定出借張數
出借費率年利率0.01%~16%	依市場彈性調整或自行設定，適用所有庫存	依市場彈性調整或自行設定，每檔標的都須設定
股東權益股東會、除權息、現金增資	依您設定條件，適用所有庫存	每檔標的都須自行設定
還券取回日	可設定1 或3個交易日，適用所有庫存	可設定1或3個交易日，每檔標的都須自行設定

	股票出借	券差出借
申辦資格	持有台股帳號，且開戶已滿三個月	持有台股帳號
契約簽署	證券商辦理有價證券借貸契約書	證券商辦理應付當日沖銷券差有價證券借貸契約書
發生頻率	高，每日都會有不同標的需求	低，當個股波動較大時，投資人來不及買回標的，才會有當日沖銷券差借券的需求
出借期間	適合中長期存股或庫存較少買賣的客戶，將閒置庫存委託出借，出借最長六個月，到期最多展延兩次	通常不超過2天
利率/ 費率	年利率0.01~16%，可自行設定	日費率3.5%，不可調整
預扣所得稅	若單筆收入超過2萬元，國泰證券會先代扣10%所得稅	若單筆收入超過2萬元，國泰證券會先代扣10%所得稅
出借收入	屬租賃所得	屬租賃所得
權益補償	有	無
權益補償股利收入	若為證券交易所得 (免課所得稅、免課補充保費) 若為股利所得 (合併課稅或分離課稅，二擇一申報)	無
收入到帳日	還券後1個交易日轉入交割帳戶	出借成功後2個交易日轉入交割戶如借券人無法順利完成回補，入款日將延後
出借手續費	出借收入x20%	無
App 畫面	預覽畫面	預覽畫面

常見問題

Q1我想要將股票出借，需要符合哪些資格？

國內年滿18歲之自然人，或依中華民國法律組織登記之法人。
開立證券帳戶滿3個月(含)以上，並持有一張以上股票。
非屬出借標的公司的內部人。
內部人：董事、監察人、經理人及持有公司股份超過10%之股東，以及前述身分者之配偶、未成年子女及利用他人名義持有股票者。

Q2我可以幫未成年小孩辦理股票出借嗎？

股票出借業務僅開放本國成年自然人，未成年客戶無法辦理股票出借業務。

Q3我已在國泰證券開立信用帳戶，可至其他分公司辦理股票出借嗎？

若您已開立信用帳戶，股票出借帳戶需與信用帳戶同分公司，故無法至其他分公司辦理。

Q1我要怎麼約定才能提高股票出借機率？

可參考下圖方式設定。

Q2我要怎麼約定出借費率？

出借費率區間為年利率0.01%~16%，您可選擇以下任一約定費率方式：

由國泰證券代為決定費率，依市場彈性調整，出借機率較高。
自行決定費率區間，設定最低出借費率，變動單位為0.01%。

Q3出借成交費率如何決定？

出借成交費率並非一成不變，而是會依市場供需狀況變化。

Q4股票出借期間多久？約定還券日到期，要怎麼申請展延？

自成功借出日起算最長六個月，到期後可依借券人需求展延二次，一次最長六個月，也就是出借期間最長可達一年半。
到期時無須另行申請展延，出借的股票將自動展延，除借貸期間延長（最長六個月）外，展延期間包括費率等借貸條件都依原出借條件，無法變更。

Q5我的股票可以全部拿來出借嗎？有出借檔數限制嗎？

只要是上市櫃股票庫存達一張以上，皆可約定出借，沒有檔數限制。

Q6股票出借後，我可以要求提前還券嗎？

依借貸契約約定，出借人可以依照原出借條件，於1或3個營業日前申請提前還券。

Q7申請提前還券收件時間？提出申請後股票何時會回到我的帳戶？

申請提前還券截止時間為每個營業日12:00；若您在營業日12:00後送出提前還券申請，則會至次一營業日才受理。例如：週五13：00送出申請提前還券，至下週一才會受理。。
如您設定T+1之條件，股票最慢於T+1日完成還券；如您設定T+3之條件，股票最慢於T+3日完成還券。例如：您在週一申請T+3提前還券，股票最遲會在週四返還到您的帳戶。

Q8如果我把股票拆成多張不同費率，是不是有機會提高出借機率？

不一定，出借成交費率並非一成不變，而是會依市場供需狀況變化，如欲提升出借效率，可設定為「全部約定」，並將出借費率設定為由國泰證券代為決定費率，依市場彈性調整，出借機率較高。

Q9如果我匯入他家券商股票進入國泰證券帳戶，是否需要重新開立出借戶才能出借呢？

需要在國泰證券開立出借帳戶，才能辦理出借約定。

Q1我何時可以收到借券收入？借券收入如何計算？

借券收入自成功借出日起，逐日計算到還券日前一天，並在還券後，於次一個營業日將借券收入撥付至您的銀行交割帳戶。借券收入計算分為三部分，如下列點說明：

【借券收入】=出借標的股數×每日收盤價×出借費率÷365，小數點後無條件捨去；若未達１元則以１元計算。採每日計算收入後之加總合計。
【借券手續費】=借券收入* 20％，小數點後無條件捨去。尚未借出則不收取任何費用；成功借出則由證券商收取手續費。
【代扣所得稅】=借券收入×10％，借券收入超過2萬元會代扣10％所得稅，小數點後無條件捨去。
【借券淨收入】=借券收入-借券手續費-(代扣所得稅)。

試算1：假設股票出借期間價格均相同

以出借股票甲100張為例，出借費率7%，出借天期30天，出借期間股價每日皆為200元，試問借券淨收入？

	計算結果	計算公式
借券收入	115,050元	100,000 x 200 x 7%÷365=3,835 採每日計算收入， 3,835 x 30=115,050
借券手續費	23,010元	115,050 x 20%
代扣所得稅	11,505元	115,050 x 10%
借券淨收入	80,535元	借券收入－借券手續費－代扣所得稅

試算2：假設股票出借期間價格均不同

於3/15至3/17，這三天均成功出借股票乙10張，出借費率1.5%，試問借券淨收入？

日期	借券淨收入	收盤價	計算公式
3/15	4元	10元	10,000 x 10 x (0.015/365)
3/16	3元	8元	10,000 x 8 x (0.015/365)
3/17	1元	2元	10,000 x 2 x (0.015/365) 收入原為0.82元，若未達１元以１元計
借券收入	8元
借券手續費	1元	8 x 20%
代扣所得稅	0元	借券收入未達2萬元則不須代扣
借券收入	7元

Q2我的股票只有部分還券，借券收入如何計算？

出借期間部分還券，將一次撥付所有出借股數累計之收入，未返還部分重新計算。假設您3/1出借股票10張，於3/15第一次還券4張，累計出借收入10,000元，並於3/20第二次還券6張，累計出借收入3,000元，出借期間如何計算收入？

	借券淨收入	計算公式
3/15	--	還券4張
3/16	8,000元	已知累積收入10,000元，扣除借券手續費 10,000 – 10,000x0.2
3/20	--	還券6張
3/21	2,400元	已知累積收入3,000元，扣除借券手續費 3,000 – 3,000x0.2

Q3出借期間如果遇到假日如何計算收入？

出借收入是依出借期間每日收盤價計算，若遇假日或非營業日，則以前一營業日之收盤價計算收入，故不論假日或營業日，只要出借成功，天天有錢賺！

Q4出借股票需要支付費用嗎？

尚未借出則不收取任何費用，成功借出則證券商收取手續費。
【借券手續費】=借券收入* 20％，小數點後無條件捨去，於股票還券時自借券收入中扣除。

Q5借券收入要報稅嗎？

借券收入屬「租賃所得」，須在所得發生之隔年五月申報所得稅。惟因財政部之所得資料為未扣除證券商手續費之總額，故您可檢視對帳單或於國泰證券App提供之「扣費證明及所得憑單下載」，以扣除證券商手續費後之淨額進行所得稅申報。
當單筆支付的借券收入超過$20,000時，國泰證券會自借券收入中代扣10%所得稅。

Q6借券收入要扣取補充保費嗎？

借券收入免納入補充保費扣取範圍。

Q1我的股票在出借期間，遇到現金增資、公司股東會、除權息，我的權益有何差異？

股票已出借時，特殊事件約定（是否參加股東會？遇除權息/現金增資是否提前還券？），需視您設定條件而異。

如設定為「是」，國泰證券將於上述特殊事件之最後過戶日前，辦理股票提前還券事宜，由您自行行使應有之股東權利。
如設定為「否」，遇上述特殊事件之最後過戶日時，國泰證券不辦理股票提前還券事宜；除無法參加股東會外，遇除權息、現金增資時均可透過權益補償方式取得應有之權益，您的權益不受股票出借影響。

Q2出借設定中的「遇到股東會是否要參加」該如何選擇？

如設定為「是」，且股票已出借，由國泰證券於股東會最後過戶日前，主動辦理股票提前還券事宜，返還至您的集保帳戶。您還是可以參加股東會並領取紀念品。
如設定為「否」，且股票已出借，國泰證券不會辦理股票提前換券事宜，您也不會收到股東會開會通知書，也就是無法參加股東會及領取股東會紀念品。設定此選項，可提高出借機率。

Q3出借設定中的「遇到除權息，我要提前取回股票」該如何選擇？

如設定為「是」，若股票已出借，國泰證券將於除權息最後過戶日前，將股票返還至您的集保帳戶，以領取股息股利。
如設定為「否」，若股票已出借，國泰證券不會於除權息最後過戶日前將股票返還給您，但您仍可透過權益補償取得應有之股息股利。設定此選項，可提高出借機率。

Q4出借設定中的「遇到現金增資，我要提前取回股票」該如何選擇？

如設定為「是」，若股票已出借，由國泰證券於現金增資認股最後過戶日前，將股票返還至您的集保帳戶；您於接獲股票發行公司寄送之現金增資認股繳款書時，可以自行行使增資認股權利。
如設定為「否」，若股票已出借，當股票發行公司辦理現金增資認股，則會由國泰證券透過權益補償通知您（將以簡訊通知），由您決定是否行使增資認股權利。設定此選項，可提高出借機率。
如上第2點，如認購股份為標的證券發行之特別股，或未上市(櫃)公司之新股者，應申請提前還券並於最後過戶日前取得股票，且自行參與認購，否則視同放棄認股權利。

Q5我辦理借券約定後，股息股利報稅所得類別分別為何？

【股票未出借】屬營利所得(54C,股利所得)。
【股票已出借】且借券人於除權息最後過戶日尚未賣出股票屬營利所得(54C,股利所得)。
【股票已出借】且借券人於除權息最後過戶日前已賣出股票屬證券交易所得。

Q6何時會收到我的權益補償？

【股票股利】於股票發行公司實際配發日之第二個營業日，配發至您的集保帳戶。
【現金股利】於股票發行公司實際配發日當日，配發至您的交割銀行帳戶。
【現金增資新股配發】於股票發行公司實際配發日之第二個營業日，配發至您的集保帳戶。

Q7如果我參與除權後，我的股利是不是因為股票出借而減少？

不會唷！在股利發放時，現金股利會在股利發放日返還，而股票股利最晚於發放日+2個營業日返還，借券人會依照股利金額支付「權益補償」給您，相關權益都不受影響。

	全部約定 (All-in自動借)	逐筆約定
設定次數	設定1次，適用現有與之後買進的庫存	每檔股票都須設定，適用現有的庫存
委託張數	委託1筆，適用所有庫存	委託多筆，每檔標的都須設定出借張數
出借費率年利率0.01%~16%	依市場彈性調整或自行設定，適用所有庫存	依市場彈性調整或自行設定，每檔標的都須設定
股東權益股東會、除權息、現金增資	依您設定條件，適用所有庫存	每檔標的都須自行設定
還券取回日	可設定1 或3個交易日，適用所有庫存	可設定1或3個交易日，每檔標的都須自行設定

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